Индексы

Что такое индексы?

Индексы - это класс активов, который пользуется большой популярностью среди трейдеров. Для тех, кто не знаком с индексом, он представляет собой набор активов, который дает трейдерам среднюю цену, на которую можно ориентироваться, что облегчает отслеживание движения цен на рынке или в отрасли. Наиболее распространены фондовые индексы, которые могут объединять акции на основе размера компании, ее отрасли или по каким-либо другим признакам.

В каждой стране существует один или несколько индексов, основанных на предложениях акций, а на крупных финансовых рынках, таких как США или Великобритания, существует множество различных индексов. Кроме того, в крупных странах существуют так называемые "эталонные индексы", объединяющие крупнейшие или наиболее важные компании.

Это означает, что индексы дают оперативное представление о состоянии финансовых рынков, позволяя трейдерам делать прогнозы относительно будущего движения классов активов.

Популярные индексы

Существует целый ряд популярных индексов по всему миру, но, пожалуй, самыми популярными являются индексы в США. К ним относятся базовый индекс S&P 500, Nasdaq 100 и Dow Jones Industrial 30. За пределами США трейдеры также могут найти некоторые потенциальные возможности.

В Великобритании популярны индексы FTSE 100 и FTSE 250, причем первый в большей степени ориентирован на транснациональные компании, а второй - на отечественные британские фирмы. В Европе существует множество популярных индексов, включая DAX 30 в Германии, CAC 40 во Франции и FTSE MiB в Италии.

Переходя к азиатскому региону, мы видим, что Nikkei 225 в Японии, S&P/ASX 200 в Австралии и Hang Seng в Гонконге являются одними из самых популярных индексов.

Как торговать индексами?

Дело в том, что вы не можете торговать индексом напрямую. Индексы - это просто измерение рынков, а не реальный инструмент для торговли. Однако есть некоторые способы обойти это.

Биржевые фонды, или ETF, были созданы для того, чтобы повторять показатели большинства основных индексов по всему миру, и это один из способов торговли индексами. Недостатком торговли ETF являются сборы и комиссии, которые вам, возможно, придется заплатить.

Другой способ торговли индексами - использование популярного контракта на разницу (CFD), который представляет собой способ спекуляции на изменении стоимости индекса.

Ценовые эффекты индекса

Изменения стоимости индексов - нормальное явление. На стоимость индекса влияют цены базовых акций, входящих в его состав. Поскольку индексы могут рассчитываться несколькими различными способами (по рыночной капитализации, по ценовому весу и т. д.), изменения в индексе не всегда соответствуют ожиданиям.

Например, промышленный индекс Доу-Джонса взвешен по цене, причем каждый компонент имеет равный вес. Это может привести к интересным колебаниям. Например, при дроблении акций их стоимость также снижается, чтобы учесть дробление, и это может повлиять на DJIA, если акции входят в этот индекс.

Преимущества индексной торговли

Хотя торговля акциями может быть интересной, некоторые трейдеры предпочитают сосредоточиться на торговле индексами, поскольку это дает ряд преимуществ.

К этим преимуществам относится снижение риска за счет разнообразия индекса. Снижение риска может помочь сгладить доходность в долгосрочной перспективе. Однако не забывайте, что риск всегда присутствует, даже если он снижен. Еще одно преимущество такого разнообразия заключается в том, что оно позволяет управлять капиталом, поскольку вы не вкладываете все свои деньги в одну отдельную акцию.

Возможно, одним из самых больших преимуществ торговли индексами является их индивидуальность и способность, которой обладают некоторые трейдеры, очень хорошо читать движения в индексах. В индексах гораздо реже наблюдаются странные движения, а если и наблюдаются, то благодаря широкому характеру индекса эти движения более скромные по сравнению с отдельными акциями.

Недостатки торговли индексами

Как кредитное плечо увеличивает потенциальную прибыль в любой торговле CFD на индексы, так же оно увеличивает и потенциальные убытки. Это делает кредитное плечо обоюдоострым мечом и одновременно и преимуществом, и недостатком при неправильном его использовании.

Еще один недостаток, который часто не учитывают начинающие трейдеры CFD на индексы, - это объем исследований и знаний, необходимых для успешного прогнозирования движения индексов. Рынки очень сложны, и нередко трейдеры сталкиваются с геополитическими рисками, которые они не учли.